Братья Шаймиевы строят альтернативный «АК БАРС» Банк

Банк «Аверс» подал заявку на увеличение своего уставного капитала с 8,1 млрд. до 15,1 млрд. рублей. Таким образом, «Аверс» выйдет с третьего на второе место среди банков по размеру уставного капитала, уступая только «АК БАРС» Банку (фото: tatbank.ru)

15 МИЛЛИАРДОВ ЗА ДВА ГОДА

Как стало известно газете «БИЗНЕС Online», банк «Аверс» подал в Национальный банк РТ заявку на увеличение своего уставного капитала с 8,1 млрд. до 15,1 млрд. рублей. Если заявка банка будет удовлетворена регулятором, это будет уже третий раунд докапитализации кредитной организации акционерами. Напомним, впервые капитал бывшего расчетно-кассового центра группы «ТАИФ» был увеличен с 0,6 до 1,6 млрд. рублей в 2011 году. Во второй раз – в декабре 2012 года – до 8,1 млрд. рублей. На этот раз акционеры заявили о намерении вложить в капитал банка 7 млрд. рублей живых денег. С учетом нынешнего увеличения капитала инвестиции акционеров в «Аверс» за два года могут составить более 15 млрд. рублей. Собственные средства банка возрастут с 10 до 17 млрд. рублей. Рывок для «Аверса», который до сих пор, несмотря на растущий собственный капитал, остается малозаметным игроком банковского рынка, очень мощный и вызывающий множество вопросов.

- Да, «Аверс» прислал нам заявку на увеличение капитала. Мы ее получили, но пока ответа не дали. Будем рассматривать, – прокомментировал газете «БИЗНЕС Online» председатель Национального банка РТ Евгений Богачев.

Председатель правления МКБ «Аверс» Рустам Саяхов заявил газете «БИЗНЕС Online», что до получения решения от Нацбанка воздержится от комментариев. Впрочем, в интервью нашему изданию еще в конце минувшего года он не исключал дальнейшего увеличения капитала. «Главная задача – показать эффективную работу с этим капиталом. Если мы это сделаем, то сможем выйти (на акционеров – прим. ред.) с предложением об увеличении капитала. Но решение будет за собственниками», – отмечал Саяхов. Как видим, собственники приняли решение влить в «Аверс» еще 7 млрд. рублей. Таким образом, «Аверс» выйдет с третьего на второе место среди банков по размеру уставного капитала, уступая только «АК БАРС» Банку (оплаченный уставный капитал – 28,2 млрд. рублей, собственный капитал – 49,08 млрд. рублей – прим. ред.).

Рустам Саяхов: «Главная задача – показать эффективную работу с этим капиталом»

СЕМЕЙНЫЙ БИЗНЕС

Интересно, что в интервью газете «БИЗНЕС Online» годовой давности предправления «Аверса» говорил о строительстве за счет средств участников универсального финансового института, входящего в первый эшелон российских банков, в рамках некой стратегии развития на 2013 - 2015 годы. «В перспективе портфель вложений – это, конечно, корпоративное кредитование, малый бизнес и достаточно большой удельный вес розницы – примерно до 40 процентов совокупного портфеля, если не считать кредитования малого бизнеса. Если же учитывать малый и средний бизнес, то в нашем кредитном бизнесе, разумеется, будет доминировать корпоративное направление», – сообщил Саяхов газете «БИЗНЕС Online». По его словам, к 2015 году банк намерен увеличить активы с нынешних 22 до 50 млрд. рублей. При этом кредитный портфель должен быть диверсифицирован и сбалансирован по кредитам физическим и юридическим лицам, ценным бумагам и т.д.

Напомним, участниками ООО МКБ «Аверс» являются совладельцы и ведущие топ-менеджеры крупнейшей частной империи не только Татарстана, но и России – ОАО «ТАИФ». Так, гендиректор холдинга Альберт Шигабутдинов с супругой и двумя их сыновьями через ООО «ТрансПорт» контролируют 38,6% капитала банка. Первый замгендиректора ТАИФа Рустем Сультеев с супругой владеют 24,55% через ООО «Вулкан». Сын первого президента РТ Радик Шаймиев контролирует напрямую 15,6875% банка и еще 9,4125% через ООО «Нира-Экспорт», в котором у них с братом Айратом по 39% капитала. Заместителю Шигабутдинова по экономике и финансам Гузелии Сафиной принадлежит 5,5% банка «Аверс», а заму по нефтехимии и нефтепереработке Владимиру Преснякову – 5%. Оставшиеся 1,25% банка принадлежит главбуху ТАИФа Ольге Игнатовской.

Сын первого президента РТ Радик Шаймиев контролирует напрямую 15,6875% банка и еще 9,4125% через ООО «Нира-Экспорт», в котором у них с братом Айратом по 39% капитала (фото: tatarstan.ru)

ДЕНЕЖНЫЙ СПУРТ

Спустя год можно делать первые выводы. Откровенно говоря, маркетинговое присутствие банка – первый показатель выхода в розницу – никак не изменилось. Как не было у него никакой рекламы, так и нет. Впрочем, зачем она нужна, если только в группе «ТАИФ» сосредоточено несколько десятков самых разных бизнесов? А еще десятки «свечных заводиков» есть у топ-менеджеров холдинга. И все они, так или иначе, нуждаются в банковском обслуживании.

Впрочем, с точки зрения бизнеса, в целом за прошедший год «Аверс» действительно сделал большой шаг вперед. По состоянию на начало июля текущего года прибыль в размере 426 млн. рублей, заработанная банком, стала по величине третьей в переживающей кризис банковской системе Татарстана. Вперед был пропущен только традиционно высокоприбыльный из-за дешевого фондирования центральным офисом Россельхозбанк (432 млн. рублей) и Сбербанк (3,7 млрд. рублей). Рост по другим показателям тоже весьма неплохой – речь идет о сотнях и десятках процентов.

Основные финансовые показатели (в млрд. рублей)

ПОТЯНЕТ ЛИ «АВЕРС» КРЕДИТЫ ТАИФА?

Тем временем увеличение капитала банка автоматически ведет к увеличению возможности обслуживания большего объема финансовых потоков. Как известно, существует понятие норматива достаточности собственных средств (капитала) Н1. Это основной норматив, который обязаны соблюдать все кредитные организации, и один из наиболее важных показателей надежности банка. Он характеризует способность банка нивелировать возможные финансовые потери за свой счет, не в ущерб своим клиентам. Минимальное его значение, установленное регулятором, – 10%. Грубо говоря, это означает, что при собственном капитале в 17 млрд. рублей максимальный объем взятых на себя обязательств может быть равным 170 млрд. рублей. Это больше, чем сейчас обязательств у татарстанского Сбербанка (156 млрд. рублей), но меньше, чем у «АК БАРС» Банка (302 млрд. рублей).

Сейчас у «Аверса» размер привлеченных средств составляет 15,8 млрд. рублей (по данным на конец первого полугодия 2013 года – прим. ред.). И в основном это средства группы «ТАИФ». Много ли это для такого гиганта? Конечно же, нет. Потому что группа огромна. В периметр консолидации группы компаний «ТАИФ» по МСФО на конец минувшего года вошли 62 компании, включая дочерние и ассоциированные. Судите сами, только консолидированная выручка группы «ТАИФ» (МСФО) по итогам 2012 года – 288 млрд. рублей. Группа компаний «ТАИФ» играет важную роль в формировании ВРП Татарстана, контролируемые ей «Нижнекамскнефтехим» и «Казаньоргсинтез» – ключевые налогоплательщики наряду с «Татнефтью».

С 1995 по 2011 годы в развитие предприятий группы «ТАИФ» было инвестировано более 260 млрд. рублей. Новые инвестиционные проекты группы не менее колоссальные. Только чистые денежные средства составляют на конец 2012 года 34 млрд. рублей. Общий размер кредитов и займов предприятий группы равен 33,2 млрд. рублей – миллиард долларов. А планируемые мегастройки («этиленник-миллионник» на НКНХ и комплекс по глубокой переработке на ТАИФ-НК) потянут на пару сотен миллиардов.

Понятно, что такой объем средств банк при нынешнем уровне капитала переварить не сможет. Другое дело – собственный капитал в 17 млрд. рублей и возможность доведения размера привлеченных средств до 170 млрд. рублей. Тогда да, формально переварить сегодняшний уровень группы банк сможет. И есть задел на будущее ужесточение требований к величинам банковского капитала из-за требований Базеля III.

Вот только кто даст «Аверсу» 170 миллиардов? Дело в том, что все (или многие) мегастройки ТАИФа планируется строить за счет заемных ресурсов. А размер современного кредитного портфеля самого «Аверса» сейчас очень мал по сравнению с потребностями группы (всего 13,5 млрд. рублей). Следовательно, надо брать деньги со стороны. И здесь возникают два пути.

Если финансироваться за счет банков (а это наиболее вероятный путь), то они потребуют такое обеспечение, как наличие оборотов на банковских счетах у себя, а не в «Аверсе». То есть все финансирование будет проходить через другие банки, и увеличение капитала «карманного» банка, коим пока является объективно «Аверс», здесь проблему не решит. Если же обратиться к рынку капитала и выпустить банковские облигации без обеспечения, то здесь есть ограничение «не больше собственного капитала», то есть не больше 17 млрд. рублей. При этом надо убедить рынок в реализуемости и обоснованности мегастроек, что тоже непросто…

Семья Альберта Шигабутдинова (справа) контролирует 38,6% капитала банка «Аверс», Рустем Сультеев с супругой владеют 24,55% (фото: tatarstan.ru)

Тем временем заявления о балансировке модели универсального банка за счет усиленного развития розничного направления тоже выглядят не совсем удачными. Дело в том, что банковская розница – это очень капиталоемкое и технологически сложное удовольствие, розничный рынок крайне высококонкурентный, и тон на нем задают федеральные игроки. Нужно огромное количество времени, много классных специалистов и уйма затрат на технологическое оснащение. Все это нужно правильно выстроить, и малой кровью здесь не обойтись.

Так стоит ли вообще городить огород и плодить кэптивную банковскую автаркию? Может быть, богу – богово, а кесарю – кесарево? Группе сосредоточиться на производственных направлениях и не распыляться дополнительно на банковское? На наш взгляд, банку надо двигаться вместе с группой, реализовывая масштабные инвестиционные проекты. Здесь есть уникальная возможность набраться опыта и сколотить хорошую команду. Рынку не хватает банков, ориентированных на проектное финансирование. То есть «Аверсу» предпочтительнее быть не розничным, а корпоративным банком. Узкая специализация на данном сегменте будет, безусловно, востребована не только самой группой, но и рынком. И только тогда банк сможет действительно серьезно выйти за пределы своей группы. Но у акционеров пока другое видение, похоже...

ПЕРЕКЛЮЧАЕТ ЗАЕМЩИКОВ НА СЕБЯ

Кстати, реорганизация кредитных портфелей внутри группы «ТАИФ» наметилась уже довольно давно. Еще в прошлом году акционеры ведущего оператора фиксированной связи в республике – ОАО «Таттелеком» – одобрили привлечение у «Аверса» 700 млн. рублей на три года под 9,25% годовых для пополнения оборотных средств, обновления оборудования и технологий.

А чуть позже акционеры одного из крупнейших топливных операторов республики ОАО ХК «Татнефтепродукт» одобрили открытие в «Аверсе» возобновляемой кредитной линии лимитом 1 млрд. рублей и уже заключенные в ее рамках кредитные договоры на сумму 950 млн. рублей, предоставив в обеспечение АЗС и земельные участки с оборудованием балансовой стоимостью 1,5 млрд. рублей. Надо отметить, что 21,79% капитала компании принадлежит входящему в ТАИФ ООО «Телеком-Менеджмент».

Как рассказывал газете «Коммерсантъ» первый замгендиректора ОАО ХК «Татнефтепродукт» Наиль Садыков, «Аверс» предложил компании привлекательную процентную ставку – от 6,8 до 9% годовых в зависимости от суммы и срока кредитования.

ВЗЯТЬ ДОЛГИ В СВОИ РУКИ

Тем временем крупнейшие предприятия группы «ТАИФ» последовательно снижают свою кредитную нагрузку, которую контролируют в основном крупнейшие полугосударственные банки страны. К примеру, портфель займов и кредитов ОАО «Нижнекамскнефтехим» в первом полугодии текущего года сократился на 44,8% – с 8,39 млрд. рублей за 6 месяцев 2012 года до 4,63 млрд. рублей за 6 месяцев 2013 года.

А для балансировавшего в кризис на краю финансовой пропасти «Казаньоргсинтеза» снижение долговой нагрузки и вовсе превратилось в идею фикс в последние несколько кварталов. За первое полугодие 2013 года долгосрочные обязательства «Казаньоргсинтеза» снизились на 10,9% и на 30 июня составили 20,895 млрд. рублей. В том числе займы – 19,119 млрд. рублей (снижение на 11,6%). Краткосрочные обязательства составили 4,991 млрд. рублей (снижение на 2,07%), в том числе заемные средства – 1,673 млрд. рублей (снижение на 10%). Если снижение и дальше пойдет такими темпами, то через два-три года мы увидим «Казаньоргсинтез» с необременительным уровнем долга. Впрочем, долговая нагрузка по отношению к годовой выручке продолжает оставаться высокой – 44%, а проценты к уплате «съедают» почти треть операционной прибыли.

В связи с долгами КОСа вспоминаются события двухлетней давности. Речь идет о громкой истории попытки перекредитования Газпромбанком задолженности «Казаньоргсинтеза» перед Сбербанком на астрономическую сумму – 30 млрд. рублей. Напомним, что в 2011 году ТАИФ из-за кредитного давления, возникшего с развитием КОСа, рассматривал варианты с перекредитованием в других банках. В начале 2011 года крупнейшим кредитором «Казаньорсинтеза» являлся Сбербанк. В конце кризисного 2009 года акционеры компании одобрили договоры об открытии кредитных линий Сбербанка на 20 млрд. рублей и привлечении займа ОАО «ТАИФ» на 15 млрд. рублей. Процентная ставка за пользование кредитами Сбербанка составляла 14% годовых в течение первых 6 месяцев с даты заключения договора и до 16,3% годовых после полугода в зависимости от объема выручки предприятия, поступающей на счета в Сбербанке. Между тем позже Сбербанк снижал ставки для компании: сначала – до 11%, а потом – до 10%. Обеспечением по кредиту являлись госгарантии на 10 млрд. рублей, а также пакет акций «Казаньоргсинтеза» в размере 50,24% уставного капитала, принадлежащий «дочке» ТАИФа – ООО «Телеком-Менеджмент».

После того как схлынула кризисная волна, руководство ТАИФа стало вести переговоры о смягчении действующих условий кредитных соглашений со Сбербанком. Но особых подвижек в этом направлении не наблюдалось. Возглавлявший в то время казанский офис Газпромбанка экс-министр экономики РТ Борис Павлов моментально воспользовался ситуацией и сумел уговорить руководство Газпромбанка начать переговоры с ТАИФом о перекредитовании на более льготных для завода условиях. Его усилия увенчались успехом, и вот уже 22 апреля 2011 года общее собрание акционеров «Казаньоргсинтеза» приняло решение о привлечении кредитов в Газпромбанке, поменяв, таким образом, Сбербанк. Ситуацию в Сбербанке РФ расценили как чрезвычайную, и «разруливать» ее взялся лично сам председатель правления Сбербанка России Герман Греф. Сразу после майских праздников, 12 мая 2011 года, в Казани состоялась закрытая встреча с президентом РТ Рустамом Миннихановым. В итоге уже 16 мая 2011 года совет директоров «Казаньоргсинтеза» вынес на собрание акционеров одобрение новых сделок уже со Сбербанком. Кредитная ставка опустилась ниже 9%, другим существенным моментом в рефинансировании стало то, что акции ТАИФа и «Казаньоргсинтеза» в настоящее время выведены из-под залога. Также были сняты государственные гарантии по кредитам.

Почему бы не вернуться к проблеме долгов и не «замкнуть» кредитные портфели ключевых предприятий группы на «Аверсе»? Пока сделать это не позволит тот же Нацбанк – регулятор жестко отслеживает принятие банком рисков аффилированной группы. Но ведь в какой-то момент все может поменяться, ведь за последнее время на фоне определенного напряжения отношений между казанским Кремлем и ТАИФом отцы-основатели империи Шигабутдинов и Сультеев покинули свои посты в советах директоров «Казаньоргсинтеза» и «Нижнекамскнефтехима». Формально это объясняется усталостью топ-менежеров и желанием передать дела более молодому поколению, но совпадение этих событий по времени с подвижками в «Аверсе» выглядит не случайным. Не исключено, что таифовские топ-менеджеры решили действительно сделать мощный бизнес в банковской сфере. Им это наверняка по плечу, ведь сумели же они в свое время построить «Сантел» – одну из крупнейших компаний сотовой связи в стране. Хотя эта отрасль тоже очень далека от нефтехимии.

«ВИДНО, ГОТОВЯТСЯ, ЧТОБЫ ПОТОМ НЕ ЗАНИМАТЬ ГДЕ-ТО И НЕ ПЛАТИТЬ ПРОЦЕНТЫ
В СБЕРБАНК ИЛИ ДРУГИЕ БАНКИ»

Увеличение капитала банка «Аверс» газете «БИЗНЕС Online» прокомментировали эксперты.

Евгений Богачев – председатель Национального банка РТ:

- В случае если уставной капитал «Аверса» возрастет с 8,1 миллиарда рублей до 15,1, то этот банк станет вторым в республике по величине уставного капитала после «АК БАРС» Банка. Станет, когда его заявка на увеличение уставного капитала будет удовлетворена.

Я оцениваю этот факт положительно. Разве плохо, что банк так сильно увеличивает свой капитал? Это же банк, значит, надежное вложение и хранение денег. Повышается как надежность самого банка «Аверс», так и доверие к нему со стороны юридических и частных лиц. Это здорово, что именно в нашей республике появляются такие крупные банки, ни в одном регионе страны нет таких банков, как в Татарстане!

Шамиль Агеев – председатель правления ТПП:

- Во-первых, еще классики говорили, что деньги должны лежать в банке, поэтому они (топ-менеджеры ТАИФа – прим. ред.) и кладут их в банк. Во-вторых, впереди большие программы по расширению в группе «ТАИФ». Вот недавно было заседание совета директоров, где Бусыгин стал председателем, там объявили о совещательном решении увеличить чуть ли не в 3 раза выпуск продукции. Там программы по 2018 году, по 2020 году. Видно, готовятся, чтобы потом не занимать где-то и не платить проценты в Сбербанк или другие банки, а использовать свои средства, потому что они смогут, скажем так, брать и использовать эти средства по приемлемым процентам. Я считаю, что это разумная, взвешенная экономическая политика акционеров ТАИФа и тех акционеров «Аверса», которые этим занимаются. Банк «Аверс» растет вслед за ТАИФом. Это взаимосообщающиеся сосуды.

«Аверс» не составит конкуренцию крупным банкам Татарстана. Если я бегаю на длинную дистанцию, я не смогу бегать на короткую. Если я мастер спорта в самбо, я ничего не смогу в боксе. И здесь то же самое. Надо смотреть, какой сегмент. Надо отличать сегмент, какой есть у тех банков – работа с населением и прочее – и у «Аверса». Здесь могут быть конкуренты в финансировании каких-то проектов, в отдельных секторах, а по большому – нет.

Павел Сигал – председатель совета директоров ЗАО «Автоградбанк», вице-президент «ОПОРА России»:

- Зачем увеличивать уставный капитал? У них объем операций какой? ТАИФ же какая группа? Больше уставной капитал – больше возможностей кредитования, больше возможностей по другим программам работать. Мне все понятно. Так, банк не является высокорентабельным, а вот для возможностей работы нужен высокий уставной капитал. Чем больше компания, тем больший банк ей нужен.

Составит ли «Аверс» конкуренцию крупнейшим банкам Татарстана? Если за ним стоит ТАИФ, может, не сразу, а со временем да. Все зависит от того, в чем оценивается конкурентоспособность. У нас есть средние банки, которые достаточно конкурентоспособны, у которых ряд программ лучше, чем у крупнейших игроков рынка. Если оценивать по величине, то «Аверсу» еще долго придется расти.

«КЛИЕНТСКАЯ БАЗА У КРЕДИТНОЙ ОРГАНИЗАЦИИ УЖЕ ЕСТЬ – ЭТО СОТРУДНИКИ ГК «ТАИФ»

Ян Арт – главный редактор информационного агентства Bankir.Ru и холдинга 123Service.ru, вице-президент ассоциации региональных банков России:

- Полагаю, что малый банк, если его собственники избрали такую стратегию, в сегодняшних условиях вполне может сделать серьезный рывок и выйти на первые позиции в регионе. Вопрос в том, что при таком объеме капитализации банк, скорее всего, будет ориентироваться на ритейл. Сегодня банковский ритейл в России переходит в стадии стагнации: ставки резервирования ЦБ растут, финансовые власти взяли курс на «охлаждение кредитного рынка». Однако сферы автокредитования, ипотеки вполне открыты. В целом, на мой взгляд, место на рынке для подобного «скачка» есть. Тем паче, что у банка «Аверс» хорошая история, неиспорченная репутация.

Александр Михалицын – заместитель управляющего ВТБ24 в Татарстане:

- Вероятно, собственники банка «Аверс» хотят превратить его в полноценного игрока розничного рынка. Для этого есть все предпосылки помимо увеличения капитала. В частности, «Аверс» усилил команду топ-менеджеров рядом грамотных специалистов с опытом работы в крупнейших федеральных банках. Мощная клиентская база у кредитной организации уже есть – это сотрудники ГК «ТАИФ».