Осенний траур рантье: Рустам Тарико и Герман Греф оставили двузначные цифры доходности в прошлом

КОНЕЦ СКАЗКИ

Начало ноября вкладчикам Татарстана запомнится ностальгией по высоким процентным ставкам. Банки решили не переплачивать за ресурсы в условиях стремительно замедляющегося роста экономики. В результате сразу 10 участников традиционного рейтинга «БИЗНЕС Online» снизили ставки по своим самым привлекательным депозитам.

Продукт «Сказочные инвестиции» вчерашнего чемпиона индекса вкладов теперь требует большей суммы стартового вложения — минимум 60 тыс. рублей, тогда как верхняя планка в нашем рейтинге 50 тыс. рублей. В итоге самым доходным в линейке «Русского стандарта» становится продукт «Высокий процент», который на поверку не такой уж и высокий: для суммы до 50 тыс. рублей на год клиент банка получит лишь 8,75% годовых. Значительно скромнее двузначных цифр доходности, которые банк предлагал еще совсем недавно.

Идем дальше — и очередное снижение. Традиционно щедрый на проценты по своим вкладам «АНКОР Банк» понизил в октябре доходность по депозиту «АНКОР-Вертикаль» сразу на 0,8 процентных пункта: с 11,5% на 1 октября до 10,7% на 1 ноября 2013 года. То же самое банк «Город» — минус 0,23 п.п. до 10,77% годовых по депозиту «Вклад №1».

«Камкомбанк» по продукту «Оптимальный» откорректировал способ начисления процентов: теперь они каждые три месяца зачисляются на лицевой счет, но не капитализируются. В итоге самый привлекательный депозит банка потерял 0,44 п.п. доходности и вместо 10,69% на 1 октября теперь обеспечивает только 10,25% годовых на 1 ноября 2013 года.

Стабильный участник топа высокодоходных вкладов, хорошо знакомый нам «Шоколад» от банка «БТА-Казань», 1 ноября обнаружить на сайте банка не удалось. Однако в кредитной организации «БИЗНЕС Online» заверили, что вклад этот в линейке по-прежнему есть и обеспечивает доходность 10,3% годовых, что пусть всего на 0,05 процентных пункта, но все-таки меньше, чем месяцем ранее. Впрочем, если у клиента был до этого любой вклад в «БТА-Казань», он может рассчитывать на 10,5% годовых «шоколадной» доходности.

ФЛАГМАНЫ СБАВИЛИ ОБОРОТЫ

Традиционно тон на депозитном рынке задают крупнейшие операторы средств населения. И одна из причин повального снижения ставок обнаруживается именно среди их предложений. Крупнейшие игроки — «Сбербанк» и ВТБ24 — буквально обрушили ставки по своим депозитам.

Сбербанк понизил доходность по своему наиболее доходному вкладу «Подари жизнь» сразу на 0,89 п.п.: с 7,45% годовых на 1 октября 2013 года до 6,56% годовых на 1 ноября 2013 года. Стоит отметить, что крупнейший банк России параллельно вывел на рынок свои сберегательные сертификаты, у которых доходность сравнительно выше. Но следует иметь в виду, что такие сертификаты не участвуют в системе страхования вкладов, то есть сохранность сбережений по ним государством не гарантирована.

Тем временем ВТБ24 доходность по своему вкладу «Свобода выбора», который еще недавно входил в рейтинг самых привлекательных вкладов в банках РТ газеты «БИЗНЕС Online», уронил на 2,75 п.п. (!) до символических, учитывая даже официальную инфляцию, 4,29% годовых. Возможно, теперь вкладчикам ВТБ24 стоит присмотреться к вкладу «Доходный-Банкомат» с доходностью 7,75% годовых, который можно оформить самостоятельно посредством банкомата.

Не остались в стороне и переняли отрицательную динамику доходности вкладов и другие банки Татарстана. «Энергобанк» пошел в общем тренде и срезал доходность на 0,65 п.п., теперь по депозиту «Энергобанк годовой» можно получить 9,25% годовых. Заметим, что параллельно было введено сразу несколько новых вкладов с повышенной доходностью для пенсионеров. «Татфондбанк» решил также не переплачивать и понизил доходность по вкладу «Для тех, кто копит» на 0,7 п.п. до 8,8% годовых на 1 ноября. «АК БАРС» Банк опустил ставки на 0,15 п.п. до 9,35% годовых. Банк «Зенит» отминусовал 0,5 п.п. по вкладу «Срочный» и теперь предлагает по нему только 8,25% годовых и на 0,5% больше для вкладов на сумму свыше 600 тыс. рублей.

ОТДУШИНА ДЛЯ РАНТЬЕ

Впрочем, не все участники татарстанского банковского рынка последовали за конкурентами. Целый ряд банков приняли решение удержать ставки на высоком уровне, очевидно, рассчитывая привлечь внимание профессиональных рантье.

Рекордную доходность в 11% по депозиту «Активный клиент» предлагает «ИнтехБанк». Депозит могут оформить как новые клиенты, так и уже подключенные к системе дистанционного банковского обслуживания, которая для физлиц бесплатна.

«Автоградбанк» не только удержал ставку 10,5% по своему вкладу «Высокий процент», но и предложил клиентам принять участие в новогодней лотерее. При оформлении вклада «Подкова на счастье», вкладчик банка получает билеты для участия в розыгрыше с призами до 100 тыс. рублей. Ставка по новому участвующему в акции депозиту также довольно интересная: 10% годовых.

Среди устоявших от соблазна понизить доходность и «Татсоцбанк», по вкладу «Золотой кошелек» которого можно получить 9,75% годовых. Для тех же, кто планирует вложить средства на более короткий срок, есть резон присмотреться к вкладу «Навстречу мечте», который позволяет получить 10% годовых всего за 182 дня нахождения средств на вкладе.

Челнинский «Акибанк», в свою очередь, приглашает принять участие в «Осеннем марафоне». Доходность за год тут составляет 9,05%, что на 0,05 п.п. выше, чем по вкладу «Перспективный». Отметим, что за первые 186 дней клиент банка получает доходность 9% годовых, а за следующие 186 дней — 9,1% годовых, при этом проценты за первое полугодие сохраняются даже при последующем досрочном расторжении договора.

Ставка у «Банка Казани» по депозиту «Городской стабильный» доказала соответствие названию продукта и осталась на уровне 9,5% при демократичной минимальной сумме вклада всего в 1 тыс. рублей. А «Россельхозбанк» и вовсе добавил 0,05 п.п. к своему «Классическому» вкладу, который стал обеспечивать доходность в 8,25 годовых.

МИНУС ПРОЦЕНТ

На российском банковском рынке тенденции соответствующие. Максимальная средняя ставка по 10 ведущим банкам РФ в октябре вновь снизилась: на 0,105 п.п. с 8,815% в третьей декаде сентября до 8,71% в третьей декаде октября. Устойчивый понижающий тренд наблюдается с апреля. За эти месяцы в сравнении с началом года средняя ставка потеряла уже 0,94% годовых.

Одним из факторов, который надавил на общий уровень ставок в системе, можно назвать внимание Центробанка. Регулятор в последнее время активно интересуется слишком, по его мнению, доходными предложениями на рынке депозитов и финансовой устойчивостью банков, которые их декларируют.

Тем временем вмешаться в ситуацию с помощью ставки рефинансирования ЦБ никак не решается — ее уровень, несмотря на серьезные подвижки в экономике, сохраняется на отметке 8,25% уже более года, а именно 13-й месяц подряд.

ТРУДНОСТИ РОСТА

Минэкономразвития ожидает, что инфляция в России по итогам октября 2013 года составит 0,3 - 0,4%. По оценке министерства, потребительские цены с начала текущего года вырастут на 5,1 - 5,2%. За период 12 месяцев показатель инфляции по итогам октября снизится до 6,1% против 6,5% в августе. Однако такое ослабление инфляции наблюдается на фоне резкого замедления экономического роста.

Чтобы официальный прогноз по росту российской экономики на этот год (на 1,8%) исполнился, нужно, чтобы в последнем квартале года ВВП увеличился на 3,3%, что в текущей ситуации, прямо скажем, маловероятно. Об этом говорится и в заключении Счетной палаты на проект поправок в бюджет 2013 года, направленном в парламент в минувшую пятницу. «Существуют риски недостижения в 2013 году прогнозируемого роста ВВП, связанные с излишне оптимистичной оценкой темпов роста инвестиций в основной капитал, ослаблением потребительского спроса, обусловленным замедлением роста реальных располагаемых доходов населения и реальной заработной платы, снижением прироста потребительского кредитования», — говорится в заключении.

Не верят в Счетной палате и в исполнение прогнозов по росту промпроизводства (на 0,7%) и инвестиций в основной капитал (на 2,5%). Чтобы обеспечить такую динамику по году, в октябре-декабре эти показатели должны вырасти на 2,5 и 14,2% соответственно, что «с учетом внутригодовой динамики по этим показателям представляется достаточно затруднительным», подчеркивают авторы заключения.

Отметим, что российская валюта в октябре стабилизировалась в диапазоне 31,7 - 32,3 рубля за доллар США. Однако последний сигнал от ФРС был в пользу более ранних сроков сворачивания программы QE или как минимум ее непродления. Что вызвало коррекцию на рынках рисковых активов, распродажи сырьевых товаров и повышенный спрос на доллар.

НЕТ СПРОСА — НЕТ ДОХОДНОСТИ

Драйвер роста последнего времени — рынок потребкредитования — тоже далеко не в лучшем виде. Есть эффект перенасыщения, растет просрочка. Количество «закредитованных» физиков, имеющих задолженность более чем в 5 кредитных организациях еще в конце весны текущего года достигла 3,52% населения. Для сравнения, в 2007 году доля таких заемщиков не превышала 0,1%. Просрочка на срок более 90 дней по необеспеченным розничным кредитам составила к 1 октября 7,7% против 6,9% к середине года и 5,9% к началу года. Пузырь в данном сегменте и возможный кризис неплатежей — одни из наиболее значительных макроэкономических угроз России, по мнению «самого умного банка с Уолл-Стрит» Goldman Sachs. В общем, можно констатировать, что сегодня качественный спрос на кредиты со стороны физлиц круто снизился в сравнении с 2011 - 2012 годами.

Инвестиционная активность компаний резко снизилась, одна из главных проблем — опережающий рост себестоимости. Дела с издержками у предприятий складываются далеко не лучшим образом, в частности, из-за роста энерготарифов. А значит, компаниям придется «резать» другие «косты», и каждая сотая процента по кредиту сейчас будет иметь большое значение.

В результате всех этих движений индекс доходности депозитов, рассчитанный по методике «БИЗНЕС Online», рухнул. Сразу на 0,47% — с 9,48% на 1 октября до 9,01% годовых на 1 ноября 2013 года. В сравнении с началом года индекс «похудел» на 0,54% — впервые за всю историю наблюдений. Таким образом, кредитные организации, работающие в Татарстане, как и в целом по России, обозначили интерес к удешевлению ликвидности. Разумеется, такая политика банков продиктована текущим спросом на кредиты со стороны юридических и физических лиц.

Банки РТ по доходности годовых рублевых депозитов

*данные на 1 ноября 2013 года